美联储会议如何影响交易者?

美联储议息会议是投资市场上最受关注的事件之一,每次公布美联储议息结果,都会引起全球金融市场的大轰动。为投资者带来极大的交易机会。

1、美联储议息会议纪要内容是什么?

美联储议息会议也称FOMC会议,主要任务在决定美国货币政策,透过货币政策的调控,来达到经济成长及物价稳定两者间的平衡。会议一般持续一到两天,主要讨论的内容是经济成长以及通货膨胀。一般涉及到经济运行状况,金融市场风险,货币政策决定等等,有时候还有经济学家展示研究成果。而美联储议息会议的货币政策目标,主要在寻求经济成长及通膨两者间的平衡,据此原则订定利率目标区间。  

美联储会议纪要,其实就是美联储开会时所做的内容重点要点记录,如前期调查的经济数据、最近的经济状况、今后的政策探讨等等,通过美联储会议纪要可以知道接下来美国的政策手段以及对美元可能造成的影响,进而可以了解对金融市场造成的影响。投资者可通过美联储议息会议纪要中美联储对经济和通胀的判断,对未来货币政策走向做出预测,进而把握市场的走势。

美联储会在每一次美联储议息会议结束后的两个月内,对外公布其会议纪要的内容。纪要的内容包括对上一次会议讨论议题还有结论,其中还有一些与会人士和具有投票权利的委员对一些问题的看法与意见。

2、议息对外汇市场为什么有重大影响?

美国联储局是制定并负责实施有关的货币政策。议息会议可以影响今后的决货币政策走向,同时还能影响利率水平。不仅如此,美联储议息会议还能影响其他政策的决定。直接影响美元指数的走势升跌。  

3、议息会议每次会议议程如下:

(1)通过上一次议息会议的会议纪要;

(2)对其他货币的操作进行评价:包含对上次议息会议之后的操作情况进行汇报总结,通过上次会议谢幕后其对他货币的操作的交易情况;

(3)对国内公开市场的操作进行评价:包括对上次会议之后对国内公开市场的操作情况进行回报总结、并通过上次会议谢幕后的对国内公开市场的交易情况;

(4)对美国自身的经济形势进行预估评价:包括工作人员对当前本国的经济形势进行回报总结,之后再由委员进行讨论;

(5)对长期货币政策进行预估:包括工作人员对长期货币政策进行相关评论,之后由委员对长期经济目标以及接下来的行动方案进行相关讨论;

(6)对目前货币政策以及国内其他政策进行相关的指令:包括工作人员对上述的评述,再由委员会讨论并提出下一步指令;

(7)最后确定下一次会议的时间召开日期。

4、议息决议美元加息对市场主要影响包括:

(1)利率上升将打击股票市场气氛(股市下跌)

(2)降低货币流通速度情况下可缓解通货膨胀

(3)民众减少消费,增加储蓄

(4)工商企业减少投资

(5)刺激美元升值

(6)减缓美国的经济增长速度,避免增速过快

5、FOMC关键人物

联邦公开市场委员会由联邦储备委员会的七名成员和五名联邦储备银行行长组成。

七名董事会成员均由美国总统任命,董事会主席通常担任FOMC的主席。这五位银行行长由纽约联邦储备银行行长担任FOMC副主席,另外还有四位其他人,每年轮换一次。

2018年委员会成员

2018年拥有议息会议投票权的官员为:耶伦(已离任)、鲍威尔(已上任)、布雷纳德、夸尔斯、杜德利、威廉姆斯、博斯蒂克、巴尔金,梅斯特。

鹰派鸽派

众所周知,在美国政治上,鹰派和鸽派分别代表激进派和温和派,而美联储的鹰派和鸽派又是如何划分的呢?

与全世界大多数“央妈”一样,美联储也有两大核心任务:控制通胀和刺激就业。

 而所谓鹰派和鸽派,是指FOMC委员在控制通胀和刺激就业的倾向,或者说,根据对待通胀的容忍度来划分。

【鹰派】其中,看重控制通胀的是鹰派,他们主张尽早收紧货币政策,比如加息。鹰派被视为美元的“好朋友”,换句话说,鹰派是非美货币、黄金、白银、原油等共同敌人,鹰派越强势,非美货币、黄金、白银、原油就走的越软弱。

【鸽派】鸽派则看重刺激就业,所以偏向更长时间维持宽松的货币政策,主张较晚加息,所以鸽派是美元的”敌人“,他们的言论往往打压美元的走势。

阵营分布

坚定鹰派:梅斯特,卡普兰,罗森格伦,乔治

适度鹰派:威廉姆斯

坚定鸽派:布雷纳德,埃文斯,布拉德,卡什卡利,哈克

温和鸽派:鲍威尔,杜德利,博斯蒂克

立场不明:巴尔金,夸尔斯