隔夜利息原理及隔夜利息实例计算

隔夜利息指持仓隔夜需要支付或者获得的利息。每种货币都有本身的息率,而每项外汇交易涉及两种货币,因此同时涉及两个不同的利率。买入的货币息率高于卖出货币的息率,您就可以赚取隔夜利息(「正数过夜利息」)。若买入的货币息率低于卖出货币的息率,您就需要支付过夜利息(「负数过夜利息」)。隔夜利息可能令您的交易成本或利润显著增加。

即期外汇交易中,头寸必须在两个交易日后交割。如果交易人在星期二卖出十万欧元,投资人必须在星期四交割,除非这个欧元的头寸被延期过夜。

计息天数

仓位延期

交割日

计息天数

周一持仓到周二

从周三推至周四

一天

周二持仓到周三

从周四推至周五

一天

周三持仓到周四

从周五推至下周一

三天(周末二天)

周四持仓到周五

从下周一推至下周二

一天

周五持仓到下周一

从下周二推至下周三

一天

注:如果交割日当天恰逢假日,则继续顺延至下一个工作日,计息天数照此累加.

交易实例:

交易者在周一做多2手英镑美元,周二平仓。每手合约单位100000基础单位,结算价格(空/多):1.2928/1.2940;

空单隔夜利息:-0.6%;多单隔夜利息:-2.5%

英镑美元隔夜利息为:100000×2手×1.2940做多×1天×(-2.5%做多)÷360=$-17.97

注:隔夜利息天数:周一建仓做多,持仓过夜至周二(1天)